如何使用Curve进行稳定币挖矿

本文会以HUSD为例，详细讲述在Curve平台的挖矿的流程和注意点

背景介绍

Curve Protocol（curve.fi）是去中心化金融（DeFi）领域规模最大，使用最多的项目之一。它已与大多数DeFi协议集成，并且已在很短的时间内迅速得到采用。总体上讲，它是市场上最大、使用者最多的美元稳定币和BTC挂钩稳定币的自动化做市商（AMM）。

Curve的开发工作始于2019年，然后于2020年1月正式上线。官方网站上没有公开列出的团队。 Michael Egorov项目的创始人，此前他曾任职加密资产项目NuCypher的CTO。

截止到目前，它的交易额不断创下历史新高，日均交易额在5000~7000万美元左右，平台总锁仓量达13亿美元。

Curve挖矿须知

什么是Curve：理解Curve的最简单方法是将其视为一个为稳定币之间交易提供低廉的费用、高流动性、低滑点的去中心化交易所，由于算法特别为稳定币而制定，可以做到较低手续费（0.04％）来交易稳定币。 流动性池：Curve无需专门的做市商参与，用户可以通过向稳定币池中注入/提取不同币的流动性，来进行交易。而各稳定币的定价则会随着其在池中的构成比例进行浮动，市场的套利者（通常是机器人）将会参与其中进行价格发现。以HUSD池为例，其构成是HUSD以及3Pool（DAI,USDC,USDT池）总共四种稳定币。

收益率：Curve平台收益率来源有三个方面，稳定币交易手续费+借贷收益+挖矿收益。

其中借贷收益指，Curve的一部分池中稳定币，会被自动发送到AAVE/compound等借贷平台生息，会产生一定的收益。挖矿收益则是挖出该稳定币池的CRV（Curve平台币）奖励。通过向Curve的某个稳定币池Gauge weight进行投票，可以增加该稳定币的CRV产出量。

以图中HUSD池的APY为例，当日HUSD池的交易手续费APY计算为3.06%，而正常CRV挖矿收益则为11.99%。

而29.98%的收益率，是指通过质押VeCRV，对挖矿收益进行了2.5倍加成后的最高CRV挖矿收益率。

手续费收益的变化：每当有人在Curve.fi上进行交易时，流动性提供者（将资稳定币金存入Curve的人）都会在所有提供者之间平均分配交易手续费，所以在交易量大，波动大的日子中，您会看到较高的APR（年化收益率）。CRV：Curve的平台币，由用户向Curve提供稳定币流动性而产出，故谓之流动性挖矿。VeCRV：VeCRV可在Curve平台的Gauge Weight投票和其他治理投票中使用。用户可以在Curve的Locker中锁定CRV token获得VeCRV，通过锁仓期限的不同获得不同数量的VeCRV。例如1000CRV锁仓1年可以获得250个VeCRV，而锁仓4年则可以获得1000个VeCRV。Gauge Weight：用户可以使用veCRV Token，对平台不同的稳定币池的Gauge weight进行投票。 Gauge weight用于确定每个稳定币池每周获得多少CRV奖励。如果希望自己提供的稳定币池获得更多收益，可以将挖出的CRV进行锁仓生成VeCRV，并向改稳定币的Gauge weight进行投票。